Rekabet Kurumu Başkanlığından, REKABET KURULU KARARI Dosya Sayısı : 2008 -1-91 (Devralma) Karar Sayısı : 08-50/748-304 Karar Tarihi : 14.8.2008 A. TOPLANTIYA KATILAN ÜYELER Başkan : Prof.Dr.Nurettin KALDIRIMCI Üyeler : Tuncay SONGÖR, M. Sıraç Aslan, Süreyya ÇAKIN, Mehmet Akif ERSİN, Dr. Mustafa ATEŞ, İsmail Hakkı KARAKELLE B. RAPORTÖRLER : Cengiz SOYSAL , Fatma ATAÇ 10 C. BİLDİRİMDE BULUNAN : - Lukoil Euresia Petrol A. Ş. Temsi lcileri Av. Efser Zeynep ÖZEREN Büyükder e Cad. No:127 Astoria A Kul
Rekabet Kurumu Başkanlığından, REKABET KURULU KARARI Dosya Sayısı : 2008 -1-91 (Devralma) Karar Sayısı : 08-50/748-304 Karar Tarihi : 14.8.2008 A. TOPLANTIYA KATILAN ÜYELER Başkan : Prof.Dr.Nurettin KALDIRIMCI Üyeler : Tuncay SONGÖR, M. Sıraç Aslan, Süreyya ÇAKIN, Mehmet Akif ERSİN, Dr. Mustafa ATEŞ, İsmail Hakkı KARAKELLE B. RAPORTÖRLER : Cengiz SOYSAL , Fatma ATAÇ 10 C. BİLDİRİMDE BULUNAN : - Lukoil Euresia Petrol A. Ş. Temsi lcileri Av. Efser Zeynep ÖZEREN Büyükder e Cad. No:127 Astoria A Kule Kat: 5 -6, 34394 Esentepe/İstanbul D. TARAFLAR : - Lukoil Euresia Petrol A. Ş. Kore Şehitleri Cad. Yüzbaşı Kaya Aldo ğan S k, No:9, Esentepe, Zincirlikuyu, Şişli /İSTANBUL - LUKOIL Europe Holdıngs B. V. Atrium, Strawinskylaa n 3105, 1077 ZX Amsterda m/HOLLANDA - LUKOIL Holdıng A.G. Schwarze nbergplatz 6 1030 Vienna/AVUSTURYA - LUKOIL International Invest Ltd. Palm Grove House, PO Box 438 Road Town, Tortola İNGİLİZ VİRJİN ADALARI - LUKOIL Invesments Ltd. Palm Grove House, PO Box 438 Road Town, Tortola İNGİLİZ VİRJİN ADALARI - Aytemiz Petrol Sanayi Ticaret A. Ş. Söğütlüçeşme Cad. No:87 34714 Kadıköy/İstanbul - İsmail AYTEMİZ Söğütlüçeşme Cad. No:87 34714 Kadıköy/İstanbul 05-01/3-3 2 - Hüseyin AYTEMİZ Söğütlüçeşme Cad. No:87 34714 Kadıköy/İstanb ul - Ali AYTEMİZ Söğütlüçeşme Cad. No:87 34714 Kadıköy/İstanbul - İ. Gökhan AYTEMİZ Söğütlüçeşme Cad. No:87 34714 Kadıköy/İstanbul E. DOSYA KONUSU: Akpet Akaryakıt Dağıtım A. Ş., Akpet Gaz A. Ş. ve Akpet Doğalgaz İletim Ltd. Şti. de Aytemiz Petrol Sanayi ve Ticaret A. Ş., İsmail AYTEMİZ, Hüseyin AYTEMİZ, Ali AYTEMİZ ve İ. Gökhan AYTEMİZ in sahip olduğu hisse ve ortaklık paylarının LUKOIL Euresia Petrol A. Ş., LUKOIL Europe Holdings B. V., LUKOIL Holding A. G., LUKOIL International Invest Ltd. ve LUKOIL Inv estments Ltd. tarafından devralınması işlemi ne izin verilmesi talebi . 20 F. DOSYA EVRELERİ: Kurum kayıtlarına 1.8.2008 tarih, 4945 sayı ile giren bildirim üzerine 4054 sayılı Rekabetin Korunması Hakkında Kanun'un 7. maddesi ile 1997/1 sayılı Rekabet Kurulu'n dan İzin Alınması Gereken Birleşme ve Devralmalar Hakkında Tebliğ'in ilgili hükümleri uyarınca yapılan inceleme sonucunda düzenlenen 8.8.2008 tarih, 2008 -1-91/Öİ-08-CS sayılı Devralma Ön İnceleme Raporu, 8.8.2008 tarih, REK.0.05.00.00 -120/134 sayılı Başkan lık önergesi ile 08-50 sayılı Kurul toplantısında görüşülerek karara bağlanmıştır. G. RAPORTÖRLERİN GÖRÜŞÜ: İlgili raporda; 30 - Bildirim konusu işlemin 4054 sayılı Kanun un 7. maddesine dayanılarak çıkarılan 1998/2 sayılı Tebliğ ile değişik 1997/1 sayılı R ekabet Kurulu ndan İzin Alınması Gereken Birleşme ve Devralmalar Hakkında Tebliğ kapsamında izne tabi bir işlemi olduğu, - Söz konusu devir işlemi sonucu 4054 sayılı Kanun un 7. maddesi ile yasaklanan, bir ya da birden fazla teşebbüsün hakim durum yaratmay a veya mevcut hakim durumlarını güçlendirmeye yönelik olarak, ülkenin bütünü yahut bir kısmında herhangi bir mal veya hizmet piyasasındaki rekabetin önemli ölçüde azaltılmasının söz konusu olmadığı ve izin 40 verilmesi gerektiği, ifade edilmektedir. 50 05-01/3-3 3 H. İNCELEME VE DEĞERLENDİRME H.1. Taraflar H.1.1. Lukoil Euresia Petrol A. Ş., Lukoil Europe Holdings B. V., Lukoil Holding A. G., Lukoil International Invest Ltd. ve Lukoil Investments Ltd. (Lukoil Grubu) 60 Devralan taraf olan Lukoil Grubu nun Türkiye de faaliyet gösteren şirketi Lukoil Eurasia Petrol A.Ş. (Lukoil Euresia) dir. Lukoil Euroasia Türkiye de, İzmit teki bir adet akaryakıt depolama tesisi ve 67 adet lisanslı akaryakıt istasyonu ile akaryakıt dağıtım faaliyeti yapmaktadır. Aynı istasyon ağı üzerinden aynı zamanda madeni yağ satışı da yapılmaktadır. Lukoil Eurasia dışındaki firmalar Türkiye de faaliyet göstermemektedir. Lukoil Euroasia nın en büyük hissedarı %99,998 ile Lukoil Europe Holdings BV dir. Bu şirketin %100 sermayesi de Lukoil Inter national GmbH ye ait olup, 70 bu şirketin %100 sahibi OAO Lukoil dir (Lukoil Rusya). Lukoil Rusya nın esas faaliyet alanları, petrol ve gaz keşif, araştırma ve üretimi, mazot ve petrokimyasalların üretimi ve pazarlanmasıdır. Ana üretim alanı Batı Sibirya olan Lukoil Rusya; Kazakistan, Mısır, Azerbaycan, Özbekistan, Suudi Arabistan, Kolombiya, Venezuela, Fildişi Sahili, Gana ve Irak gibi ülkelerde de uluslar arası araştırma ve üretim projeleri yürütmektedir. H.1.2. Aytemiz Petrol Sanayi ve Ticaret A. Ş., İsmai l AYTEMİZ, Hüseyin AYTEMİZ, Ali AYTEMİZ ve İ. Gökhan AYTEMİZ (Aytemiz Grubu) 80 Aytemiz Grubu akaryakıt dağıtımı, madeni yağ satış ve dağıtımı, istasyon işletmeciliği, istasyonsuz bayilik, LPG dağıtımı, doğalgaz satışı, doğalgaz iletimi; gibi konularda faali yet gösteren şirketleri bünyesinde barındırmaktadır. Aytemiz Ailesi Aytemiz Petrol ile istasyon işletmeciliği ve istasyonsuz bayilik faaliyetlerinde bulunmaktadır. H.2. İlgili Pazar H.2.1. İlgili Ürün Pazarı 90 İlgili ürün pazarı olarak; - Akaryakıt dağıtı mı (beyaz ürünler jet yakıtı hariç), - Akaryakıt dağıtımı (siyah ürünler), - Madeni yağ satış ve dağıtımı, - LNG (Liquefied Naturel Gas) satışı, - CNG (Compressed Natural Gas) satışı, - LPG (Liquefied Petroleum Gas) dağıtımı (otogaz), - LPG dağıtımı (tüplü), - LPG dağıt ımı (dökme) 100 belirlenmiştir. 05-01/3-3 4 H.2.2. İlgili Coğrafi Pazar İlgili ürün pazarlarından akaryakıt, madeni yağ ve LPG satış ve dağıtımı pazarlarında ürünlerin dağıtımının ülke genelinde gerçekleştirildiği ve daha dar bir tanımlamaya yol açacak herhangi bir ik tisadi ya da hukuki hususun mevcut olmadığı noktasından hareketle, bu ürünlere ilişkin ilgili coğrafi pazar Türkiye Cumhuriyeti sınırları olarak tespit edilmiştir. LNG ve CNG satışı pazarlarının ise 110 daha dar coğrafi pazar tanımlarına konu olabileceği gör ülmektedir. Bununla birlikte mevcut dosya bağlamında daha dar bir coğrafi pazar tanımlanmasına gerek bulunmamaktadır . H.3. Değerlendirme Devre konu teşebbüslerin devir öncesi ve sonrası hissedarlık yapıları aşağıdaki tablolarda gösterilmektedir. Tablo -1: Akpet Dağıtım ın Devralma Öncesi Ve Sonrasındaki Hissedarlık Yapıları. 120 Devir Öncesi Hissedarlık Durumu Devir Sonrası Hissedarlık Durumu Hissedar Pay (%) Hissedar Pay (%) Aytemiz Petrol 50 Lukoil Euresia 99,99999736 İsmail Aytemiz 24,6 Lukoil Europe Holdings B. V. 0,00000066 Hüseyin Aytemiz 18 Lukoil Holding A. G. 0,00000066 Ali Aytemiz 7 Lukoil International Invest B.V.I. 0,00000066 İ. Gökhan Aytemiz 0,4 Lukoil Investments Ltd. 0,00000066 Toplam 100 Toplam 100 Tablo -2: Akpet Gazın Devralma Önc esi ve Sonrası Hissedarlık Yapısı. Devir Öncesi Hissedarlık Durumu Devir Sonrası Hissedarlık Durumu Hissedar Pay (%) Hissedar Pay (%) Akpet Dağıtım 96,8 Akpet Dağıtım 96,8 İsmail Aytemiz 0,8 Lukoil Euresia 3,199985 Hüseyin Aytemiz 0,8 Lukoil Europe Ho ldings B. V. 0,000005 Ali Aytemiz 0,8 Lukoil International Invest B. V. I. 0,000005 İ. Gökhan Aytemiz 0,8 Lukoil Investments Ltd. 0,000005 Toplam 100 Toplam 100 Tablo -3: Akpet Doğalgazın Devralma Öncesi ve Sonrası Hissedarlık Yapısı. Devir Öncesi Hiss edarlık Durumu Devir Sonrası Hissedarlık Durumu Hissedar Pay (%) Hissedar Pay (%) Akpet Dağıtım 99 Akpet Dağıtım 99 Hüseyin Aytemiz 1 Lukoil Euresia 1 Toplam 100 Toplam 100 Başvuru konusu bildirim kapsamında Akpet Dağıtım, Akpet Gaz ve Akpet Doğalgaz ın kontrolü Aytemiz Grubu ndan Lukoil Grubu na geçmektedir. Devir işlemiyle ayrıca ilgili pazarlara yönelik olarak lojistik konulardaki ortaklıklarda sahip olunan hisseler de Lukoil Grubu na geçecektir. Bu ortaklıklar akaryakıt depolanmasına ilişkin Akdeni z Akaryakıt, boru hattı iletimine ilişkin Akdeniz 130 Boru ve boru hattı iletim ve platform işletmeciliğine ilişkin Nemrut ile Op -Ay dır. Söz konusu o rtaklıkların devir işleminden önce ve devir işleminden sonraki ortaklık payları aşağıdaki tabloda yer almaktad ır. 05-01/3-3 5 Tablo -4: Akdeniz Akaryakıt Devir Öncesi ve Sonrası Hissedarlık Yapısı. Devir Öncesi Hissedarlık Durumu Devir Sonrası Hissedarlık Durumu Hissedar Pay (%) Hissedar Pay (%) Akpet Akaryakıt Dağıtım A.Ş. 33,331 Akpet Akaryakıt Dağıtım A.Ş. 33,331 Opet Petrolcülük A. Ş. 33,333 Opet Petrolcülük A. Ş. 33,333 Altınbaş Petrol ve Ticaret A.Ş. 33,331 Altınbaş Petrol ve Ticaret A.Ş. 33,331 Atak Madeni Yağ Pa. San. Tic. A. Ş. 0,02 Atak Madeni Yağ Paz. San. Tic. A. Ş. 0,02 Akpet Gaz A. Ş. 0,02 Akpet Gaz A. Ş. 0,02 Toplam 100 Toplam 100 Tablo -5: Akdeniz Boru Hatları Nakliyat ve İşletmecilik İç ve Dış Tic. Ltd. Şti. Devir Öncesi Hissedarlık Durumu Devir Sonrası Hissedarlık Durumu Hissedar Pay (%) Hissedar Pay (%) Turkuaz Petrol Ürünleri A. Ş. 25 Akpet Aka ryakıt Dağıtım A.Ş. 25 Akdeniz Akaryakıt Depolama ve Nakliyat Ticaret A. Ş. 75 Akdeniz Akaryakıt Depolama ve Nakliyat Ticaret A. Ş. 75 Toplam 100 Toplam 100 140 Tablo -6: Nemrut Liman ve Boru Hatları İşletmeciliği Nakliyat İç ve Dış Tic. Ltd. Şti. Devir Önc esi Hissedarlık Durumu Devir Sonrası Hissedarlık Durumu Hissedar Pay (%) Hissedar Pay (%) Opet Petrolcülük A. Ş. 25 Opet Petrolcülük A. Ş. 25 Akpet Akaryakıt Dağıtım A. Ş. 25 Akpet Akaryakıt Dağıtım A. Ş. 25 Turkuaz Petrol Ürünleri A. Ş. 25 Turkuaz Pet rol Ürünleri A. Ş. 25 Milangaz LPG Dağıtım Tic. Ve San. A. Ş. 24 Milangaz LPG Dağıtım Tic. Ve San. A. Ş. 24 Likitgaz Dağıtım ve Endüstri A. Ş. 1 Likitgaz Dağıtım ve Endüstri A. Ş. 1 Toplam 100 Toplam 100 Tablo -7: Op-Ay Akaryakıt Tic. Ltd. Şti. Devir Öncesi Hissedarlık Durumu Devir Sonrası Hissedarlık Durumu Hissedar Pay (%) Hissedar Pay (%) Opet Petrolcülük A. Ş. 50 Opet Petrolcülük A. Ş. 50 Akpet Akaryakıt Dağıtım A.Ş. 50 Akpet Akaryakıt Dağıtım A.Ş. 50 Toplam 100 Toplam 100 Tarafların toplam pazar payları 1997/1 sayılı Tebliğ de belirtilen pazar payı eşiğini aşmamakla birlikte tarafların ilgili pazarlardaki toplam ciroları dikkate alındığında söz konusu devralma işleminin 1998/2 sayılı Tebliğ ile değişik 1997/1 sayılı Tebliğ in 4. maddesi çer çevesinde izne tabi olduğu anlaşılmaktadır. Bununla birlikte devralmanın gerçekleşmesiyle tarafların, beyaz ürünlere ilişkin pazarda %( ), siyah ürünlere ilişkin pazarda ise % ( ) pazar payına ulaşılacağı 150 görülmektedir. Depolama kapasitesi bakımından da Akp et Grubu nun ( .) m³, Lukoil Eurasia nın ise ( .) m³ mevcut lisanslı depolama kapasitesine sahip olduğu, Türkiye toplam lisanslı depolama kapasitesinin 3.810.624m³ olduğu dikkate alındığında tarafların sahip olduğu toplam kapasitenin Türkiye toplamının % ( .) sı kadar olduğu anlaşılmaktadır. Global ve dikey bütünleşik yapıya sahip olan Lukoil Rusya nın 2007 yılı itibarıyla Tüpraş a ( ) ton ham petrol satışı gerçekleştirdiği ve bunun toplam 28,1 milyon ton olan ham pe trol işleme kapasitesinin %( .) üne de nk geldiği dikkate alındığında, söz konusu devir işleminin ne yatay ne de dikey bütünleşme anlamında bir hakim durum yaratmak ya da mevcut bir hakim durumun güçlendirmek yönünde 160 sakınca doğurmayacağı sonucuna ulaşılmaktadır . 05-01/3-3 6 I. SONUÇ Düzenlenen rapora v e incelenen dosya kapsamına göre , bildirim konusu işlemin 4054 sayılı Kanun un 7. maddesi ve bu maddeye dayanılarak çıkarılan 1997/1 sayılı Rekabet Kurulu ndan İzin Alınması Gereken Birleşme ve Devralmalar Hakkında Tebliğ kapsa mında izne tabi olduğuna, işlem sonucunda aynı Kanun maddesinde belirtilen nitelikte hakim durum yaratılmasının veya mevcut hakim durumun güçlendirilmesinin ve böylece ilgili pazar larda rekabetin önemli ölçüde 170 azaltılmasının söz konusu olmadığına, bu nedenle bildirim konu su işleme i zin verilmesine OYBİRLİĞİ ile karar verilmiştir.